英伟达生态中的关键参与者：Nebius Group与CoreWeave

人工智能（AI）的快速发展对数据中心的需求产生了前所未有的推动力。作为AI领域的核心技术提供商，英伟达（Nvidia）不仅在GPU市场占据主导地位（高达98%的市场份额，TechInsights数据），更积极地通过战略投资布局数据中心生态系统。这种布局不仅巩固了其技术霸主地位，也为投资者提供了新的机遇。围绕英伟达投资的数据中心股票，近期备受市场关注，其中Nebius Group和CoreWeave成为了焦点。

英伟达对“neocloud”公司的投资策略，将Nebius Group和CoreWeave置于了战略要地。这两家公司都受益于英伟达的投资，并致力于利用英伟达的先进技术，如H100和Blackwell GPU，来提供AI云服务。尽管如此，市场对这两家公司的看法存在差异。近期，许多分析师和媒体报道都指向CoreWeave，认为其更具投资潜力。例如，Motley Fool的分析指出，如果只能选择一只英伟达支持的数据中心股票，那将是CoreWeave，而非Nebius。CoreWeave在今年早些时候的IPO表现亮眼，华尔街预计其收入将在未来几年内翻三倍，预计到3月31日止的季度收入将达到9.82亿美元。这表明市场对CoreWeave的增长前景充满信心。

然而，Nebius Group也并非毫无亮点。该公司在2023年12月获得了英伟达7亿美元的私人投资，并正在积极利用英伟达的技术来满足日益增长的AI云服务需求。尽管如此，Motley Fool的分析师团队并未将Nebius Group列入他们认为的当前最佳10只股票之列，这可能反映了对该公司估值或增长潜力的担忧。值得注意的是，一些分析师认为，Nebius Group与英伟达的紧密合作关系，使其在AI数据中心领域具有独特的优势。数据中心公司，如Nebius，与英伟达的合作至关重要，因为Nebius的服务需求很大程度上依赖于英伟达的技术。

市场情绪与投资策略的转变

近期市场对英伟达及其相关股票的情绪出现了一些波动。英伟达自身在今年已经损失了超过1万亿美元市值，主要原因是市场对DeepSeek AI模型对长期GPU需求的影响感到不确定。这种不确定性也波及到与其相关的投资标的。然而，这种市场波动也可能为投资者提供了买入机会。一些分析师建议关注在DeepSeek下跌时买入数据中心股票，并明确指出，选择的标的应该不是英伟达，而是与其合作的AI数据中心公司。

值得注意的是，Motley Fool的分析师团队也多次强调，他们已经识别出当前最佳的10只股票，而英伟达并未包含其中。这表明，即使是英伟达的支持者，也认为市场存在其他更具投资价值的标的。这种观点进一步突出了多元化投资的重要性，以及对不同公司基本面进行深入分析的必要性。

Nebius Group的潜在价值与未来展望

尽管市场对Nebius Group的关注度相对较低，但其作为英伟达支持的AI数据中心公司，仍然具有一定的投资价值。该公司正在积极利用英伟达的先进技术，并致力于满足日益增长的AI云服务需求。一些分析师认为，Nebius Group的潜在价值尚未完全被市场认知，未来可能存在较大的增长空间。

英伟达在AI数据中心领域的战略布局，为投资者提供了新的机遇。虽然CoreWeave目前更受市场青睐，但Nebius Group作为英伟达的重要合作伙伴，也值得关注。投资者在做出投资决策时，应综合考虑市场情绪、公司基本面以及行业发展趋势，并根据自身的风险承受能力进行合理的资产配置。英伟达的持续创新和对生态系统的投入，将继续推动AI数据中心行业的发展，并为投资者带来更多的潜在回报。